El flujo de inversión entre países es cada vez mayor, más frecuente y, por lo tanto, más complejo. En este contexto, y especialmente en los últimos años, España y Portugal se han convertido en dos territorios atractivos para grandes patrimonios, al ofrecer gran variedad de ventajas fiscales y regímenes especiales para personas físicas o jurídicas interesadas en desarrollar sus inversiones en cualquiera de los dos territorios. 

De cara a poder asegurar el mejor resultado para estas inversiones, desde Andersen en España y Andersen en Portugal se presentó el seminario “Oportunidades de inversión en Iberia: ventajas fiscales y planificación del landing en España y Portugal”, en el que los profesionales Borja de Gabriel, socio de Andersen en España, y Gonçalo Cid, socio de Andersen en Portugal, analizaron las claves e incentivos que se ofrece en ambos países a la hora de llevar a cabo una inversión, con el fin de reducir al máximo los riesgos y maximizar los beneficios. Ambos profesionales ofrecen asesoramiento específico a particulares, family offices, compañías, international family groups, para sus inversiones en España y Portugal y sus procesos de internacionalización.

Ignacio Aparicio, socio de Andersen en España, introdujo el evento y a los ponentes explicando que el fin de este tipo de seminarios “responde a la alta demanda que existe de conocer más sobre los regímenes fiscales de España y Portugal, que pueden ser más beneficiosos o menos volátiles que los que existen en otros lugares”. Desde Andersen se han llevado a cabo previamente otros seminarios, en colaboración con territorios como Venezuela o México, para exponer cuáles son las mejores oportunidades de inversión en dichos países.

Para saber cómo actuar al llegar a España y Portugal con el fin de llevar a cabo una inverisón, es fundamental conocer los distintos impuestos que existen en ambos países. Entre los diversos impuestos a tener en cuenta, además del requisito de residencia fiscal y del IRPF, en el Impuesto sobre el Patrimonio es donde se encuentra una de las principales diferencias con Portugal. “El mejor sitio para residir en relación con este impuesto es Madrid, ya que cuenta con una exención del 100%, pero existen otros casos como Valencia o Barcelona, donde el impuesto ronda el 3%, por lo que aconsejamos aterrizar en Madrid” explicó Borja de Gabriel. Lo mismo ocurre con el Impuesto de Sucesiones y Donaciones, “de nuevo, Madrid es el territorio con un 99% de bonificación, por lo que es aconsejable entrar desde aquí” concluyó.

De acuerdo con Gonçalo Cid, “en el caso de Portugal, no existe Impuesto sobre el Patrimonio, por lo que es muy aconsejable llevar a cabo inversiones en el país”.

Respecto a las obligaciones fiscales, existen otras figuras a tener en cuenta, como la de informar de aquellos activos que se encuentran en el extranjero. Ambos países cuentan con regímenes especiales: la Ley Beckham en España –que permite tributar en España sólo por las rentas españolas y no por las obtenidas en el extranjero (excepto las rentas del trabajo), y aplicar un tipo impositivo fijo del 24% (por encima de los primeros 600.000€) a las rentas del trabajo-, o la Golden Visa para obtener el permiso de residencia, que también está disponible en el caso de Portugal.

Existen igualmente particularidades en el caso de que se decida establecer la cabecera de grupos empresariales en Iberia, y tanto en España como en Portugal existe el régimen de “participation exemption” del 95% (España) y el 100% (Portugal). Asimismo, la legislación española ofrece el régimen de a ETVE o holding española, que permite repatriar beneficios a España sin coste fiscal aprovechándose de las ventajas de la multitud de convenios firmados por España y, lo que es más importante, distribuir sin impacto fiscal dichos beneficios a los socios de la ETVE no residentes en el extranjero.

Todos estos elementos permiten ofrecer una imagen general del panorama a nivel fiscal que debe tenerse en cuenta a la hora de invertir, valorando cuáles son los elementos más beneficiosos para cada caso particular, dependiendo de que se sea inversor individual, family office, compañía… 

“Iberia es un buen lugar para entrar a invertir en Europa, tenemos muchos beneficios, regímenes muy buenos e interesantes, ambos países cuentan con el Euro como moneda, por lo que invitamos a conocer más en profundidad su situación” concluyó Gonçalo Cid.

Borja de Gabriel, por su parte, valoró que “en los últimos dos años hemos notado mucho movimiento desde Sudamérica. En este momento, en los últimos dos años fiscales, la situación política de algunos lugares de Latinoamérica ha provocado muchos movimientos a Europa, especialmente a España y Portugal”. Y concluyó que en Iberia “tenemos muchos atractivos, y esperamos que se consideren como opciones para la inversión”.